나스닥100 지수의 일간 수익률 3배를 추종합니다.
2026-10-23 종가 기준 · 시세 Data via FinanceDataReader · Policy rate via FRED (Federal Reserve Bank of St. Louis)
TQQQ는 프로셰어즈(ProShares)가 2010년 2월에 내놓은 나스닥100 3배 ETF입니다. 나스닥에 상장된 금융주를 뺀 대형주 100곳의 하루 수익률을 3배로 따라갑니다. 애플, 마이크로소프트, 엔비디아, 아마존, 알파벳, 메타 같은 대형 기술주 비중이 절반 가까이 됩니다.
반도체 3배인 SOXL보다 종목이 넓게 퍼져 있어 하루 변동은 작지만, 하락장에서 덜 빠지는 것은 아닙니다. 2022년처럼 금리가 빠르게 오르면 성장주 할인율이 올라가 지수 전체가 함께 내려가고, 3배 상품은 1배 하락폭의 세 배보다 더 크게 무너지기도 합니다. 원래 나스닥100 자체도 2000~2002년 닷컴 붕괴 때 80% 넘게 빠졌던 지수입니다.
분할매수에서 TQQQ는 SOXL보다 익절 목표에 닿는 데 시간이 더 걸립니다. 같은 1.5% 목표라도 평균 보유일이 길어지고, 그만큼 타임컷으로 청산되는 비율이 올라갑니다. SOXL에서 가져온 설정을 그대로 쓰기보다 익절과 타임컷을 함께 조정해 보는 게 맞습니다. 두 종목을 같은 조건으로 비교한 결과는 TQQQ와 SOXL 비교 글에 있습니다.
2010-02-11부터의 실제 종가(분할·배당 반영)만으로 보면, TQQQ의 가장 깊은 하락은 2021-11-19 고점에서 2022-12-28 저점까지 277거래일 동안의 -81.8%였습니다. 그 고점을 다시 넘은 것은 2024-12-11로, 저점에서 491거래일(약 1.9년)이 걸렸습니다. 최근 종가는 사상 최고가보다 24.0% 낮습니다.
81.8% 하락을 메우려면 448%가 올라야 원금입니다. TQQQ에 쓰는 전략은 이런 구간을 실제로 버틸 수 있었는지로 판단해야 합니다. 수익률보다 낙폭을 먼저 보는 이유.
하루 수익률의 표준편차는 전체 기간 3.85%, 최근 1년
3.74%입니다. 필요 일수 ≈ (익절 목표 ÷ 하루 변동성)²로
어림하면, 최근 변동성에서 1.5% 익절 목표에 닿는 데 하루도 채 걸리지 않습니다. 대부분의 차수가 타임컷보다 훨씬 먼저 익절로 정리되는 수준입니다.
이 계산의 근거.
2016-01-04부터 2026-10-23까지, 시드 $10,000에 수수료 0.1%로 기본 전략 세 가지를 돌린 결과입니다. 같은 기간 단순 보유와 비교했습니다.
| 전략 | 수익률 | 최대낙폭 | CAGR | 거래 | 승률 |
|---|---|---|---|---|---|
| A2 표준 기본형 (방어 신호 없음) | +526.74% | -33.55% | +18.56% | 1178 | 78.2% |
| A1 보수 기본형 | +361.30% | -16.27% | +15.23% | 1182 | 87.2% |
| A3 공격 기본형 (방어 신호 없음) | +571.05% | -34.78% | +19.31% | 1132 | 78.9% |
| 단순 보유 | +2856.38% | -81.75% | +36.90% | - | - |
수익률보다 최대낙폭을 먼저 보십시오. 분할매수는 시드의 상당 부분이 현금으로 남아 있어 낙폭이 작게 나옵니다. "전략이 막아줬다"보다 "시장에 덜 노출돼 있었다"에 가깝습니다.
TQQQ를 내 설정으로 돌려보기 →표준(다이아몬드) 전략을 해마다 새로 시작한 결과입니다. 좋은 해와 나쁜 해가 섞여 있어야 믿을 수 있습니다. 한 해가 전체를 만들었다면 그건 전략이 아니라 그 해가 좋았던 것입니다.
| 연도 | 전략 수익률 | 전략 MDD | 단순 보유 | 단순 보유 MDD |
|---|---|---|---|---|
| 2026 | +10.46% | -14.18% | +26.26% | -33.70% |
| 2025 | +30.99% | -23.07% | +33.81% | -56.95% |
| 2024 | +25.07% | -8.49% | +64.06% | -37.37% |
| 2023 | +32.07% | -13.58% | +198.96% | -33.36% |
| 2022 | +39.77% | -17.54% | -79.31% | -80.63% |
| 2021 | +10.04% | -17.53% | +90.83% | -30.40% |
| 2020 | +8.36% | -25.17% | +99.30% | -69.69% |
| 2019 | +16.02% | -18.48% | +129.71% | -30.47% |
| 2018 | -18.59% | -33.48% | -23.90% | -57.99% |
| 2017 | +24.15% | -4.12% | +112.36% | -14.65% |
이 10년 가운데 전략이 단순 보유를 앞선 해는 2번, 뒤진 해는 8번입니다. 전략은 1개 연도에 손실을 냈고, 단순 보유는 2개 연도에 손실을 냈습니다. 단순 보유 기준으로 가장 나빴던 2022년에 단순 보유는 -79.3%, 전략은 +39.8%였습니다. 가장 좋았던 2023년에는 단순 보유 +199.0%, 전략 +32.1%였습니다. 좋은 해의 상승을 상당 부분 놓치는 것이 낙폭을 줄인 대가입니다.
TQQQ의 상장일은 2010-02-11이며, 이 페이지의 숫자는 모두 실제 시세로만 계산했습니다. 백테스트 도구에서는 1993년까지 거슬러 올라갈 수 있지만, 상장 이전 구간은 지수환산 데이터입니다. TQQQ 상장일은 2010-02-11입니다. 1993-01-01부터 상장 전날까지는 실제 거래 가격이 아니라 1배 지수·ETF인 나스닥100 지수(^NDX, 1999년 3월부터는 1배 ETF QQQ)의 일간 수익률을 3배로 늘리고 운용보수(연 0.84%)와 차입비용(13주 국채금리 × 2), 추적 오차 보정 비용(연 1.5%)을 뺀 값입니다. 1배 지수에서 환산한 추정치이며, 화면에는 "지수환산"으로 표시합니다. 종가만 쓰는 A·D 같은 전략도 이 구간 결과는 환산 가정(배당·비용·지수 차이)에 따라 연 1~2%p 달라질 수 있습니다. 만드는 방법과 검증 결과는 가이드에 있습니다.
하루 단위로만 그렇습니다. 기간이 길어지면 변동성 끌림 때문에 횡보장에서는 3배에 못 미치고, 한 방향 추세에서는 넘습니다. 계산 과정은 여기에 있습니다.
정수 주 단위로만 매수하기 때문입니다. 한 차수에 배정된 금액이 주가보다 작으면 한 주도 못 삽니다. 시드를 올리거나 분할 수를 줄이십시오.
오늘의 주문 화면이 시작일부터 규칙을 재생해 다음 거래일의 매수 지정가와 차수별 매도 목표가를 계산해 줍니다. 계산일 뿐 투자 권유가 아니며 주문은 내지 않습니다.